2025年2月2日

投資の基本とは？

「投資って、結局どうすればいいの？」

誰でも一度は、こんな疑問を持ったことがあるかもしれません。けれども、それに対する答えは意外にシンプルで、しかし奥が深いものでもあります。

実は、世界中の成功した投資家たちの歩みをたどると、ある共通点が見えてきます。それは「時間」と「場所」を正しく選ぶこと。ですが、それをどうやって実践するかとなると、多くの人が途中で迷ってしまうのです。

今日は、投資の世界で名前を知らない人はいない3人の伝説的な人物たちをヒントに、投資の基本を少しだけ紐解いてみたいと思います。

第一の謎：なぜ「時間」が大切なのか？

投資の世界には「複利の魔法」という言葉があります。複利とは、運用益にもまた運用益がついていくという仕組み。最初は小さな雪玉が、転がるうちにどんどん大きくなっていくようなものです。

この複利の力を最大限に活かしたのが、投資の神様と呼ばれるウォーレン・バフェットです。彼は10代の頃から投資を始め、今や世界屈指の資産家となりました。その成功の理由を尋ねられると、こう答えたそうです。

「私の資産のほとんどは、時間と複利のおかげだ」

若いうちから投資を始めることは、時間という最強の味方を手に入れること。それは、知識や技術以上に、あなたの未来にとって大きな武器になるかもしれません。

投資先を選ぶことは、船で航海に出る時に地図を選ぶのに似ています。間違った地図を選べば、どんなに頑張っても目的地にはたどり着けません。

そこでヒントになるのが、かつてJPモルガン銀行で為替ディーラーとして活躍した藤巻健史さんの言葉です。

「世界で一番強い国のリスク資産を買え」

藤巻さんは、国の経済力、政治の安定性、技術革新力などを見極め、今どこが一番「強い」かを考えるべきだと言います。歴史を振り返っても、イギリスの時代があり、今はアメリカの時代が続いています。

迷った時には、世界で一番元気な市場を選ぶ。これもまた、シンプルだけれど強力なルールです。

もう一人紹介したいのが、ジョージ・ソロスです。彼は、イギリスの通貨ポンドを空売りして一夜にして莫大な利益を上げた「イングランド銀行を打ち負かした男」として有名です。

ソロスは、自身を「投資家」ではなく「投機家」だと称していますが、単なるギャンブラーではありません。彼はマーケットの心理、すなわち「人間の非合理性」に注目し、市場が不安定な時にこそチャンスが生まれると考えました。

ソロスが語った言葉に、こんなものがあります。

「市場は常に間違っている」

完璧なタイミングを狙うよりも、間違いが大きい時に乗じる。リスクはあっても、そのリスクを管理しながら動くのが彼の流儀です。

もし今、投資を始めるかどうか悩んでいるとしたら、今日紹介した3つの考え方を少しだけ覚えておいてください。

最初から大きなリターンを狙う必要はありません。まずは、小さく始めて、少しずつ勉強していく。それだけでも、未来は確実に変わっていきます。

株式投資は、短距離走ではなく長いマラソンです。今はまだスタートラインに立ったばかり。でも、若さという最大の武器を持つみなさんなら、きっと遠くまで走り抜けられるはずです。

「オマハの賢人」と呼ばれる、世界有数の長期投資家。10代から投資を始め、時間と複利の力を最大限に活かして、資産を築き上げた。

元JPモルガン銀行のディーラー。為替の世界で名を馳せ、「世界一強い国のリスク資産を買え」というシンプルかつ実践的な投資戦略を提唱している。

伝説的な投機家。「イングランド銀行を打ち負かした男」として有名。市場の非合理性を突く独自理論を持ち、自身を哲学者と称することも。